英國(guó)時(shí)尚品牌 Ted Baker 以2.1億英鎊被美國(guó)品牌管理公司 ABG 收購(gòu)

美國(guó)品牌管理公司 Authentic Brands Group(以下簡(jiǎn)稱“ABG”) 和英國(guó)時(shí)尚公司 Ted Baker plc(“Ted Bake”)的董事會(huì)宣布達(dá)成協(xié)議，ABG旗下全資子公司 ABG-Robin BidCo (UK) Limited 將以約2.11億英鎊的現(xiàn)金對(duì)價(jià)收購(gòu) Ted Baker的全部已發(fā)行和待發(fā)行股本。

根據(jù)收購(gòu)條款，Ted Baker 股東將有權(quán)獲得每股1.1英鎊的對(duì)價(jià)現(xiàn)金。

英國(guó)天空新聞(Sky News)報(bào)道，5月 ABG曾提出以每股超過(guò)1.5英鎊(接近1.6英鎊)的價(jià)格收購(gòu) Ted Baker，此次公布的最終協(xié)議價(jià)格相比當(dāng)時(shí)的報(bào)價(jià)下調(diào)了近三分之一。

但這個(gè)價(jià)格相比公告發(fā)布前的最后一個(gè)營(yíng)業(yè)日(截至8月15日)Ted Baker的收盤價(jià)格 93.1便士依然溢價(jià)18.2%;相比收購(gòu)要約期開(kāi)始前的最后一個(gè)營(yíng)業(yè)日(截至3月17日)Ted Baker 的收盤價(jià)格98.75便士溢價(jià)11.4%。

在公告中，ABG 表示，計(jì)劃利用其深厚的行業(yè)專業(yè)知識(shí)，全球運(yùn)營(yíng)合作伙伴網(wǎng)絡(luò)，以及結(jié)合領(lǐng)先品牌管理能力的商業(yè)模式，提高 Ted Baker在不同商品類別和地理市場(chǎng)的收入和盈利能力。

ABG認(rèn)為，Ted Baker 更適合私有化，這將促進(jìn)其業(yè)務(wù)重組，以最大限度地發(fā)揮其未來(lái)潛力。

收購(gòu)?fù)瓿珊�，ABG計(jì)劃將 Ted Baker業(yè)務(wù)拆分為兩塊：

一家知識(shí)產(chǎn)權(quán)控股公司，該公司仍由ABG控制;一家或多家運(yùn)營(yíng)公司，負(fù)責(zé)管理 Ted Baker業(yè)務(wù)的實(shí)體零售、電子商務(wù)和批發(fā)業(yè)務(wù)。(值得一提的是，ABG計(jì)劃探索將此類運(yùn)營(yíng)公司的全部或部分所有權(quán)和控制權(quán)轉(zhuǎn)讓給擁有既定運(yùn)營(yíng)業(yè)務(wù)的合作伙伴的方案。)

ABG認(rèn)為，鑒于 Ted Baker品牌在北美市場(chǎng)的知名度，該品牌在北美將擁有巨大的增長(zhǎng)機(jī)會(huì)。

ABG 持有北美零售集團(tuán) SPARC 50%的股份。SPARC在北美運(yùn)營(yíng)約1660家店鋪，并進(jìn)行廣泛的電子商務(wù)和批發(fā)活動(dòng)。ABG可能探索的選項(xiàng)之一是尋求將 Ted Baker在北美的運(yùn)營(yíng)與 SPARC的運(yùn)營(yíng)結(jié)合起來(lái)。

始創(chuàng)于1988年的 Ted Baker目前在歐洲、北美和英國(guó)擁有近400家門店。在英國(guó)零售環(huán)境整體疲軟，加上疫情沖擊等不利因素影響下，品牌近年來(lái)經(jīng)歷了一段艱難時(shí)期。尤其在2019年公司創(chuàng)始人 Ray Kelvin 因被數(shù)百名員工聯(lián)名指控性騷擾而辭職后，這家老牌服飾零售商一直面臨盈利預(yù)警。

Ted Baker從今年4月正式開(kāi)啟出售程序，吸引了包括 Sycamore Partners、Bluestar Alliance 和 ABG在內(nèi)的多個(gè)潛在買家。Ted Baker在先后拒絕 Sycamore Partners 的多次出價(jià)后于5月確定了最終收購(gòu)方 ABG，但在6月又傳出 ABG退出競(jìng)購(gòu)的消息。

關(guān)于 Ted Baker出售案的《華麗志》相關(guān)追蹤報(bào)道：

ABG 退出對(duì)英國(guó)時(shí)尚品牌 Ted Baker 的競(jìng)購(gòu)活動(dòng)英國(guó)時(shí)尚品牌 Ted Baker吸引了“眾多”潛在收購(gòu)者的報(bào)價(jià)英國(guó)時(shí)尚品牌 Ted Baker 拒絕私募基金 Sycamore 的收購(gòu)要約，后者最新報(bào)價(jià)2.54億英鎊英國(guó)時(shí)尚品牌 Ted Baker正式啟動(dòng)出售程序

ABG 由加拿大商人 Jamie Salter 創(chuàng)立于2010年，總部位于紐約，是一家創(chuàng)新型的品牌管理公司。在收購(gòu)經(jīng)營(yíng)不良的品牌后，ABG 將根據(jù)品牌 DNA，對(duì)其進(jìn)行重新定位和管理運(yùn)營(yíng)。ABG旗下著名的品牌包括美國(guó)時(shí)尚品牌 Juicy Couture，體育名人IP 已故“拳王”Muhammad Ali(穆罕默德·阿里)、“大鯊魚(yú)”Shaquille O’Neal (沙奎爾·奧尼爾)等。

ABG今年早些時(shí)候還控制了原阿迪達(dá)斯公司旗下運(yùn)動(dòng)品牌 Reebok(銳步)。(詳見(jiàn)《華麗志》相關(guān)報(bào)道：Adidas 完成 Reebok 銳步品牌的出售，將通過(guò)15億歐元股票回購(gòu)計(jì)劃將收益返還給股東)